馬老師終于回來(lái)了！

起初雖然只是傳聞，但港股市場(chǎng)已經(jīng)禁不住興奮，上午還在下跌狀態(tài)的阿里巴巴港股一下子被反抽接近5個(gè)點(diǎn)，整個(gè)互聯(lián)網(wǎng)板塊也被集體拉升了起來(lái)。

午后，一個(gè)杭州隧道里馬老師坐車(chē)的短視頻流傳開(kāi)了，隨后被有關(guān)部門(mén)證實(shí)，還有微信公眾號(hào)“云谷教育”報(bào)道，馬云今天來(lái)到云谷學(xué)校，與校園長(zhǎng)討論了關(guān)于未來(lái)教育的話題，還提到最近爆火“ChatGPT”。

阿里巴巴再一次抽升，雖然后面股價(jià)回落，但資本市場(chǎng)的神經(jīng)，尤其是港股科技板塊，確實(shí)被成功撩撥。

因?yàn)?，馬老師的回國(guó)，所釋放的信號(hào)實(shí)在太大了。

01

釋放什么信號(hào)？

自從那一年陸家嘴發(fā)言后，馬老師低調(diào)了好久好久。

伴隨著互聯(lián)網(wǎng)行業(yè)的反壟斷整治，以及反反復(fù)復(fù)的疫情，宏觀經(jīng)濟(jì)的壓力，整個(gè)互聯(lián)網(wǎng)板塊也失去了往日的高光，罰款、業(yè)績(jī)倒退，持續(xù)了一年多。那些昔日高高在上的大廠，股價(jià)輕則腰斬，重則砍到腳踝。

不管實(shí)業(yè)界也好，投資界也好，信心都是比黃金還要寶貴的東西。

去年11月開(kāi)始，隨著疫情管控一步步優(yōu)化，并最終全面放開(kāi)，經(jīng)濟(jì)正式進(jìn)入復(fù)蘇，市場(chǎng)信心強(qiáng)勢(shì)回歸，并帶動(dòng)了一大波強(qiáng)勢(shì)反彈。但是，經(jīng)濟(jì)面的弱復(fù)蘇，資本市場(chǎng)的持續(xù)回調(diào)，以及外圍的劇烈波動(dòng)，市場(chǎng)又再一次面臨信心不足。

這個(gè)時(shí)候馬老師回國(guó)，無(wú)疑會(huì)提振市場(chǎng)信心。

在中國(guó)的企業(yè)界，馬老師是非常具有標(biāo)志性的人物，甚至一定程度上代表了民營(yíng)經(jīng)濟(jì)、科技界以及外資對(duì)中國(guó)的信心。他從高調(diào)到低調(diào)，曾經(jīng)引發(fā)了很多的質(zhì)疑、猜忌和憂慮，也在民營(yíng)經(jīng)濟(jì)和外資圈里引發(fā)過(guò)不小震動(dòng)。

但不管如何，他終于還是回來(lái)了。

從現(xiàn)在跡象上看，他很可能會(huì)重新亮相經(jīng)濟(jì)舞臺(tái)，回歸到他侃侃而談的狀態(tài)中。這對(duì)于中國(guó)民營(yíng)經(jīng)濟(jì)、中國(guó)科技創(chuàng)新以及外資對(duì)中國(guó)的看法，都有一個(gè)非常正面的影響。

實(shí)際上，政策面早在去年3月16號(hào)國(guó)務(wù)院金融穩(wěn)定發(fā)展委員會(huì)專(zhuān)題會(huì)議上，已經(jīng)出現(xiàn)重大轉(zhuǎn)折，可以說(shuō)監(jiān)管壓制因素已經(jīng)見(jiàn)底。隨后高層又在不同場(chǎng)合，不斷重復(fù)表態(tài)支持平臺(tái)經(jīng)濟(jì)健康發(fā)展，無(wú)奈資本市場(chǎng)在美聯(lián)儲(chǔ)不斷瘋狂加息下遭遇巨震，加上互聯(lián)網(wǎng)本身也持續(xù)遭遇業(yè)績(jī)下滑，政策面始終無(wú)法抵擋市場(chǎng)面的沖擊，股價(jià)反而加速下跌。

從疫情放開(kāi)后，互聯(lián)網(wǎng)板塊終于迎來(lái)久違的反彈。隨后的中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議明確指出“要大力發(fā)展數(shù)字經(jīng)濟(jì)，提升常態(tài)化監(jiān)管水平，支持平臺(tái)企業(yè)在引領(lǐng)發(fā)展、創(chuàng)造就業(yè)、國(guó)際競(jìng)爭(zhēng)中大顯身手”。

今年兩會(huì)，新任總理在新聞發(fā)布會(huì)上再一次強(qiáng)調(diào)對(duì)于民營(yíng)經(jīng)濟(jì)的支持，指出：

“民營(yíng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展環(huán)境會(huì)越來(lái)越好，發(fā)展空間會(huì)越來(lái)越大。”

“依法保護(hù)企業(yè)產(chǎn)權(quán)和企業(yè)家權(quán)益，促進(jìn)各類(lèi)經(jīng)營(yíng)主體公平競(jìng)爭(zhēng)，支持民營(yíng)企業(yè)發(fā)展壯大。從發(fā)展空間看，中國(guó)具有超大規(guī)模的市場(chǎng)需求，還有很多新領(lǐng)域新賽道有待開(kāi)拓，都蘊(yùn)藏著巨大的發(fā)展機(jī)遇。民營(yíng)經(jīng)濟(jì)一定是大有可為的?！?/p>

“時(shí)代呼喚廣大民營(yíng)企業(yè)家譜寫(xiě)新的創(chuàng)業(yè)史?！?/p>

再一次為民營(yíng)經(jīng)濟(jì)、為市場(chǎng)化道路、為科技創(chuàng)新注入強(qiáng)力的信心。不僅如此，高層還親自下基層，用實(shí)際行動(dòng)表明中央的態(tài)度。

近期，總理到湖南調(diào)研先進(jìn)制造業(yè)，首站選擇了比亞迪，對(duì)后者發(fā)展給予高度肯定；貴州省委書(shū)記、省長(zhǎng)帶團(tuán)走進(jìn)騰訊總部；杭州市市場(chǎng)監(jiān)管局也與阿里巴巴集團(tuán)，簽訂全面深化平臺(tái)經(jīng)濟(jì)健康高質(zhì)量發(fā)展合作協(xié)議。

馬云所在的互聯(lián)網(wǎng)領(lǐng)域，正是總理所說(shuō)的蘊(yùn)含著大量新領(lǐng)域新賽道的行業(yè)。我們不妨把范圍開(kāi)闊一點(diǎn)，延伸到整個(gè)科技創(chuàng)新領(lǐng)域。毫無(wú)疑問(wèn)，我們有大量的基礎(chǔ)科技有待突破，大量的新賽道需要開(kāi)拓，大量的商業(yè)機(jī)會(huì)在等待。

回看馬云等一大幫互聯(lián)網(wǎng)大佬的創(chuàng)業(yè)史，不正是“四千”精神活生活的案例？體現(xiàn)的不正是一種篳路藍(lán)縷、披荊斬棘的創(chuàng)業(yè)精神？

馬云回國(guó)，代表的正是國(guó)家所希望和支持的，也是市場(chǎng)翹首以盼的市場(chǎng)化科技創(chuàng)新的回歸。

而這種回歸，帶來(lái)了信心，也會(huì)帶來(lái)更多新的投資機(jī)會(huì)。

大主線被進(jìn)一步支撐

這個(gè)周末，很多媒體都用了一個(gè)“史上罕見(jiàn)，所有分析師都在講人工智能”的標(biāo)題，來(lái)形容這一次由chatgpt掛起的AI產(chǎn)業(yè)大風(fēng)暴的熱度究竟有多么熾熱。

甚至，近期人民日?qǐng)?bào)也發(fā)布深度評(píng)論文章《人工智能產(chǎn)業(yè)化應(yīng)用加速》明確指出當(dāng)前我國(guó)人工智能產(chǎn)業(yè)發(fā)展駛?cè)搿翱燔?chē)道”，為這個(gè)產(chǎn)業(yè)喝彩。

所以，說(shuō)AI概念是如今最當(dāng)紅的焦點(diǎn)，毫不為過(guò)。

其實(shí)它僅是今年新科技主線中的一個(gè)部分。

至少，高度智能的AI是所有從芯片半導(dǎo)體、到算力、算法、大數(shù)據(jù)到下游應(yīng)有所有產(chǎn)業(yè)鏈中的集大成結(jié)晶。

它的火爆，也是全產(chǎn)業(yè)鏈的火爆。

我們之前也已經(jīng)很多次強(qiáng)調(diào)過(guò)，數(shù)字經(jīng)濟(jì)、科技強(qiáng)國(guó)、國(guó)產(chǎn)替代、AI產(chǎn)業(yè)大爆發(fā)等等一系列的要素，會(huì)讓新科技成為一個(gè)比新能源還要火爆，還要機(jī)遇磅礴的投資大主線。

因?yàn)樗恼咦銐驈?qiáng)，市場(chǎng)新增量空間足夠大，而且不再是資本之間的內(nèi)卷，必然讓這些新科技板塊持續(xù)成為非常大的風(fēng)口。

所以今年來(lái)，這些概念無(wú)論是事件驅(qū)動(dòng)還是市場(chǎng)炒作，就幾乎從來(lái)沒(méi)有停過(guò)，主線相關(guān)的題材都收獲了驚人的漲幅，很多板塊都在40%以上。

甚至三大運(yùn)營(yíng)商都出現(xiàn)了極其夸張的漲幅。中國(guó)移動(dòng)差點(diǎn)干翻貴州茅臺(tái)就不比說(shuō)了，相信取代后者已經(jīng)是沒(méi)有懸念了。

看看中國(guó)電信，作為通信+云服務(wù)概念被最看好的央企，從去年下半年至今期間累計(jì)最高漲幅翻倍，走出如虹氣勢(shì)。

而這一次的馬云高調(diào)回國(guó)，*是讓這一個(gè)邏輯得到更進(jìn)一步的支撐，而且還很大程度刺激了市場(chǎng)對(duì)這個(gè)主線的前景空間的再一次擴(kuò)展。

因?yàn)樵趪?guó)內(nèi)的“阿里云、騰訊云、華為云、百度云、國(guó)資云”的五朵云中，后四個(gè)都在近期因?yàn)椴煌姆绞较嗬^成為了市場(chǎng)炒作的對(duì)象。

唯獨(dú)阿里云的概念股是這幾多云中在近期表現(xiàn)最含蓄的。

但阿里云的實(shí)力，在所有的云玩家中*能稱(chēng)*的。

2021年全球云計(jì)算市場(chǎng)中，阿里云排名全球第三，連續(xù)6年份額增長(zhǎng)，在亞太地區(qū)更是長(zhǎng)期穩(wěn)居*位，市場(chǎng)份額超過(guò)1/4。阿里云也是在國(guó)內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)應(yīng)用中落地最多深入的，不但是算力基礎(chǔ)設(shè)施、包括積累下的技術(shù)和數(shù)據(jù)都是最多的。

2020年4月，阿里云再次宣布未來(lái)三年再投2000億元，用于云操作系統(tǒng)、服務(wù)器、芯片、網(wǎng)絡(luò)等重大核心技術(shù)研發(fā)攻堅(jiān)和面向未來(lái)的數(shù)據(jù)中心建設(shè)；FY2022，阿里巴巴技術(shù)投入超 1200 億元，其中超60%投入在云計(jì)算、人工智能、芯片等硬科技領(lǐng)域。

所有這些，無(wú)論是AI，還是云計(jì)算、芯片半導(dǎo)體，都能在阿里云體系中找到最純正且發(fā)展根系最發(fā)達(dá)的概念企業(yè)，起碼是合作型的概念企業(yè)。

但它們?cè)谶@一波市場(chǎng)熱潮中，貌似感覺(jué)有點(diǎn)缺席了，起碼沒(méi)有整體以“阿里云”的面貌表現(xiàn)在大眾面前。

那么，馬云的高調(diào)回歸，會(huì)給這個(gè)概念一個(gè)重回舞臺(tái)的機(jī)會(huì)嗎？

從今天午后概念股的異動(dòng)看來(lái)，可能性是有的。

03 尾聲

馬云回國(guó)的消息發(fā)酵后，除了阿里巴巴的港股股價(jià)大漲，更夸張的是A股的阿里概念，比如與阿里達(dá)摩院有過(guò)合作的創(chuàng)業(yè)黑馬午后股價(jià)從0直接起飛，再收下一個(gè)20CM。

同樣收獲20CM的還有青云科技、軟通動(dòng)力、光云科技等等都是與阿里云有簽合作的概念股。

其他還有要一大波相關(guān)概念，都是因?yàn)檫@個(gè)消息而被強(qiáng)勢(shì)拉漲上去的。

要知道，就在今天早盤(pán)，瘋炒已久的AI概念原本就開(kāi)始出現(xiàn)高位回落的跡象，但因?yàn)轳R云回國(guó)的消息刺激，整個(gè)板塊都再換回了火箭升空，硬生生從跌1%反彈收近3%。

這說(shuō)明，市場(chǎng)對(duì)于馬云的回國(guó)，真的寄予了非常不一樣的意義。

不僅是阿里系本身的高光回歸，不僅是AI和芯片半導(dǎo)體，還有民營(yíng)經(jīng)濟(jì)崛起的期望與信心。

結(jié)合去年大會(huì)以來(lái)的監(jiān)管態(tài)度變化、政策強(qiáng)力刺激和這些行業(yè)的廣闊前景空間，我們完全可以期待更多一點(diǎn)。

正如周末券商機(jī)構(gòu)深度討論的一致結(jié)果那樣，可以預(yù)計(jì)，這一波新科技的行情，大概率還會(huì)景氣下去。

既然信號(hào)發(fā)出了，如果不好好抓住這一波大機(jī)遇，可能你到將來(lái)80歲生日，回想起來(lái)都會(huì)生氣。

當(dāng)然，其中的泡沫和風(fēng)險(xiǎn)必然也是有的，任何大風(fēng)口都必然催生大泡沫，大家都是成年人了，風(fēng)險(xiǎn)與收益應(yīng)該怎么選擇，大家問(wèn)自己就好。