【筆者簡介】松果出自私募冠軍團隊，累積規(guī)模10位數(shù)。13年投資經驗，擅長抄底和重組，現(xiàn)為陽光私募基金經理。

這2天各大頭版頭條都在討論開會，那有很多菜鳥認為，開會就要爆賺，這真的是太天真了，朋友們，開會每年都有很多的會，不同階段，有很多重要的會，但是，對a股的影響開會更加偏向于穩(wěn)！

怎么理解“穩(wěn)”呢？

大漲和大跌都是不現(xiàn)實的，而重要的會議，通常市場已經有了充分的預期所以，你看到有很多消息，好像是很多利好，但是股價漲了沒有漲。

周一表現(xiàn)比較好的，還是集中在像6G、通信這些方向，跟開會有沒有聯(lián)系，沒有必然聯(lián)系，什么原因呢？

主力已經預判了大家的預判，你必須發(fā)現(xiàn)超預期的方向。所以，開會不是意味著就要爆賺，每年這么多會，你每次都爆賺，那你早就成為億萬富翁了，開會不能暴漲和暴跌，這才是主要的。即使偶爾出現(xiàn)一些下跌或上漲。它都不具備趨勢性。

一、后市展望

盤面還不算差，GDP設定的是5%的目標，肯定沒有超預期嘛，但是，大幅低于期，那也是不可能的事情！

關于指數(shù)，目前的行情是可上可下，震蕩將加大，還會嘗試突破，有點類似于2022年7月份，大家看一下去年7月份也是這樣，連續(xù)上漲之后，市場出現(xiàn)的次高位橫盤，然后，尋求方向，但是，去年7月份是方向是向下的，我們這次很可能是向上。

二、技術解盤

技術面看，日K線走的是收斂三角形的突破平臺之后還在加速，然后，3341和3354這個缺口還沒有突破，市場并沒有進入過度亢奮的階段，只是目前的市場，沒有特別有號召力的方向。

所以震蕩加大，尋求籌碼的二次聚集，是目前的主要情況，在2月份信貸和社融數(shù)據(jù)公布之后（大概率本周五），有可能挑戰(zhàn)前期3354這里缺口，短期市場震蕩加大，大家盡量不要追漲殺跌。因為市場的方向還是向上的。

日K線，如下圖所示，收斂三角形突破，技術面3354將尋求突破只是要等到有利好公布或者會開完之后。

三、熱點方面

周一也是有不同的表現(xiàn)，前期我們預判的6G和光通信，周一是分化，其中6G板塊大漲。但是，光通信稍微走的差一點，不過不要擔心，我們看到光通信當中的像烽火通信，這種龍頭公司依然大漲，說明這個是超級熱點，不需要擔心。

而整個中字頭在上周崛起之后，周一表現(xiàn)的就稍微差一點，預計分化為主。

目前看，主題投資依然集中在6G為代表的通信產業(yè)鏈，而在震蕩的時候，前期滯漲的賽道股，將會表現(xiàn)比較好，尤其像周一的光伏產業(yè)鏈，車、光、儲，新、半、軍，在2023年后表現(xiàn)的實話實說，很不如大家的預期。

所以，如果在震蕩的時候，賽道確定性比較高的，可能會補漲，這點大家要明白，但是，在市場在震蕩的時候，一般的新方向更加具有吸引力，因此大家可以利用震蕩的時候，做一做像通信和6G，賽道自下而上有好公司，還是可以看一看的。

跌幅居前的，主要集中在主題投資當中的教育，以及渣男板塊券商，這些本身就沒有什么太大的成長性。所以，大家區(qū)別對待。

四、個人實盤

主要聚焦在軍工，最近聚焦了像光通信，天基互聯(lián)這些方向，前期的信創(chuàng)是獲利了結，但是主題投資的信創(chuàng)、chat GPT以及數(shù)字經濟，并沒有走完，有好的買點，還是可以繼續(xù)考慮。

五、總結概況

大盤將加大震蕩，可上可下的同時，需要等2月份數(shù)據(jù)利好出來后，最終還是要嘗試向上突破，熱點重點關注6G、光通信為代表的新興產業(yè)鏈，注意市場由于切換比較快，盡量少做追漲殺跌。

研究方面

A股進入分化震蕩階段，預計新熱點和老賽道將會輪動交替表現(xiàn)，新方向方面，目前看市場對6G認可度極高，可能有很多人誤解6G是5G的升級版，其實不是，這次大概率是“天基互聯(lián)”，預計持續(xù)性較好，研究跟蹤，專注精細制造，業(yè)績有望重回增長軌道的“全球領先的專用通信龍頭”的上市公司。