本文來源：時代財經 作者：周藝

第一批90后已經步入30歲“高齡”，進入了上有老下有小的人生階段，在為父母輩的養(yǎng)老問題發(fā)愁的同時，年輕人們也看到了未來自己養(yǎng)老面臨的巨大困境。

是要未雨綢繆還是寄希望于車到山前必有路？個人養(yǎng)老金制度或許能幫助我們做一個選擇。

圖片來源：圖蟲創(chuàng)意

經過監(jiān)管批準，銀行、保險、券商近期紛紛出招試圖在養(yǎng)老市場再奪一席之地，推出了儲蓄存款、理財產品、養(yǎng)老保險以及公募基金等產品。

個人養(yǎng)老金制度能為有養(yǎng)老焦慮的年輕人提供哪些保障？在各個種類海量產品的包圍下，我們又應該怎樣選擇自己的第一只養(yǎng)老產品？

年輕人“有備無患”的養(yǎng)老之路

事實上，作為一個正在步入老齡社會的國家，中國養(yǎng)老保險體系目前主要包括三方面，也就是大家常說的“三大支柱”：基本養(yǎng)老保險、企業(yè)年金和個人養(yǎng)老金或者是其他個人商業(yè)養(yǎng)老產品。

其中基本養(yǎng)老保險是國家強制建立和實施的一種社會保險制度，用人單位和勞動者必須依法繳納，目前基本養(yǎng)老保險的參保人數(shù)已經達到10.5億人。第二支柱企業(yè)年金主要看所在企業(yè)是否有相關機制，目前覆蓋面較小。

第三支柱便是個人養(yǎng)老金制度。作為一個補充制度，對于滿足不同人群養(yǎng)老的多樣化需求有極大的幫助。

雖然關于個人養(yǎng)老金制度，2022年4月份國家才出臺了綱領性的政策，但有關該制度的市場化運作一直在加速進行，相關規(guī)定和優(yōu)惠也已經非常清晰。

首先要指出的是，個人養(yǎng)老金并非是強制繳納的，而是個人自愿參加的，目前在中國境內參加城鎮(zhèn)職工基本養(yǎng)老保險或者城鄉(xiāng)居民基本養(yǎng)老保險的勞動者，都可以參加個人養(yǎng)老金制度。

參加人可以通過個人養(yǎng)老金信息管理服務平臺來建立個人養(yǎng)老金賬戶，然后再通過商業(yè)銀行開設個人養(yǎng)老資金賬戶，前者主要起一個登記存檔的作用，后者則用于投資和繳費，購買相關的產品都需要通過個人養(yǎng)老資金賬戶。

根據(jù)目前的規(guī)定，個人養(yǎng)老金年繳納上限為12000元，可以分批或一次性繳納，而后續(xù)除了完全喪失勞動能力以及出國定居等特殊情況，便只能在達到領取基本養(yǎng)老金年齡時才能領取。

除了上述一些規(guī)定之外，個人養(yǎng)老金制度最吸引人的一點就是可以享受較為可觀的稅收優(yōu)惠政策。在繳納個人養(yǎng)老金時便可根據(jù)收入水平來抵扣個稅，而投資以及收益暫時不征稅，最后提取時只需繳納3%的個稅。

為了更好的體現(xiàn)個人養(yǎng)老金的“托底”作用，國家目前對于個人養(yǎng)老金投資的品種有嚴格規(guī)定，不論是儲蓄存款、商業(yè)保險、理財產品還是公募基金，都是風險較小、規(guī)范性相對較高的產品。

公募產品更具長期投資價值，廣發(fā)證券財富管理模式領先

從投資方面來講，權益投資更能實現(xiàn)增值收益。也就是說，從長期投資價值來看，公募基金具有顯著優(yōu)勢。

養(yǎng)老是一個長期、系統(tǒng)化的工程，考驗的是管理人全方位的綜合性實力，特別是多元資產配置的能力。公募基金擁有豐富的底層資產，多元化的投資策略以及專業(yè)的養(yǎng)老投資和業(yè)務團隊，可以提供全面的養(yǎng)老投資解決方案。

其次，在基金銷售方面，個人養(yǎng)老金基金要求單設份額，只面向個人養(yǎng)老賬戶的投資者，該份額不收取銷售服務費，可以豁免申購限制和申購費用，可以對管理費和托管費實施一定費率優(yōu)惠，同時考慮退休前的財富積累，在收益分配方式上采取紅利再投資。

近日，隨著40家基金公司旗下129只個人養(yǎng)老目標基金名單的公布，“養(yǎng)老風潮”開始席卷各大基金公司，在諸多產品中，投資者又如何克服“選擇困難癥”，去選擇更具優(yōu)勢又適合自己的產品？

在產品代銷方面，券商相比銀行和第三方代銷機構優(yōu)勢明顯：一是具有完善的投研體系和高素質的投研團隊，在產品選擇上具有專業(yè)優(yōu)勢；二是券商的投顧隊伍在資產配置和權益投資方面更專業(yè)，能夠根據(jù)客戶情況，提供全面、專業(yè)、長期的資產配置建議。

作為一家老牌券商與財富管理轉型的先行者，廣發(fā)證券在資本市場投研、產品、投顧方面具有獨特優(yōu)勢，并經過多年的深厚積淀，逐漸形成了“以客戶為中心，以資產配置為核心”的財富管理“廣發(fā)模式”，構建出深厚的護城河。

圖片來源：圖蟲創(chuàng)意

在服務方面，廣發(fā)證券發(fā)揮投顧優(yōu)勢，持續(xù)提高投顧的專業(yè)服務水準。

眾所周知，財富管理業(yè)務非常仰仗專業(yè)能力強的投顧隊伍，近年來，各大券商也在不斷加強投顧人才儲備。截至2021年末，廣發(fā)證券母公司口徑投顧人數(shù)已超4000人，穩(wěn)居行業(yè)第一名。通過加強投顧培養(yǎng)、建立健全投顧服務流程、推進數(shù)字化投顧管理等方式，廣發(fā)證券致力于打造一支具備“了解客戶、精通產品、掌握配置、嚴守風控和運用科技”等五大核心能力的投顧隊伍，為客戶提供更加標準、專業(yè)和有溫度的投顧服務。

在投研方面，廣發(fā)證券發(fā)揮研究優(yōu)勢，以研究驅動財富管理轉型平臺化和專業(yè)化發(fā)展。

據(jù)中證協(xié)統(tǒng)計數(shù)據(jù)，2021年廣發(fā)證券代銷金融產品收入達到11.73億，行業(yè)排名第二，相比2018年，2021年的代銷金融產品收入增長高達629%，三年復合增長率94%。這三年時間廣發(fā)證券在代銷金融產品業(yè)務方面快速增長，最重要原因便是廣發(fā)證券堅持以研究驅動財富管理業(yè)務發(fā)展，盡可能輸出勝率更高的金融產品，給投資者帶來了產品投資方面的良好體驗。同時，利用研究優(yōu)勢，布局大類資產配置和產品組合策略等方面的研究，積極向買方財富管理模式轉型。

在產品方面，廣發(fā)證券發(fā)揮平臺優(yōu)勢，充分挖掘集團內部“資產管理+財富管理”模式潛力。

作為頭部券商，廣發(fā)證券也有相當大的平臺優(yōu)勢，在資產管理領域實力雄厚，控股廣發(fā)基金和主要參股易方達基金，這兩家公司均屬于行業(yè)領頭基金公司；擁有全資子公司廣發(fā)資管，其綜合實力在行業(yè)排名位于前列。相互賦能加差異化補位，為廣發(fā)證券財富管理轉型提供了豐富和高質量的產品供應體系，形成獨特的產品優(yōu)勢。易方達基金、廣發(fā)基金均是全國社保基金、基本養(yǎng)老保險基金的投資管理人，此次也分別有7只和6只產品入選養(yǎng)老目標基金名單，入選產品數(shù)量在第一梯隊。

為踐行普惠金融理念，廣發(fā)證券一直在積極爭取和探索開展個人養(yǎng)老金代銷業(yè)務，希望將專業(yè)優(yōu)勢轉化為對投資者個人養(yǎng)老金業(yè)務的優(yōu)質服務。

作為首批入選個人養(yǎng)老金基金銷售機構名錄的養(yǎng)老金基金代銷機構之一，廣發(fā)證券已上線個人養(yǎng)老金投資基金業(yè)務專區(qū)，并成功辦理多單客戶申購業(yè)務。該專區(qū)提供一站式的個人養(yǎng)老金業(yè)務服務，融合了賬戶功能、資產及收益查詢、產品展示及購買、投資者教育、定投、養(yǎng)老金計算器、養(yǎng)老相關資訊等多種功能。

同時，廣發(fā)證券目前已與125家公募基金管理人開展代銷基金業(yè)務合作，代銷基金產品數(shù)量超過8000只，涵蓋了全市場大部分的基金管理人及產品。從監(jiān)管部門公布的首批個人養(yǎng)老金基金名單看，廣發(fā)證券已與對應基金管理人建立代銷合作關系，計劃在與基金管理人達成一致的情況下，全量上線代銷個人養(yǎng)老金基金產品，力求為客戶提供廣泛、豐富、專業(yè)的個人養(yǎng)老金基金服務。

個人養(yǎng)老金實施閉環(huán)管理，屬于真正的長期投資，產品選擇應考慮投資需求、風險承受能力、投資期限等因素。對于非專業(yè)投資者來說，選擇一家財富管理和資產管理能力強的金融機構更為重要。